Ειδήσεις χειριστή
US – Century Casinos για αγορά Nugget Casino Resort στο Ρίνο
By Φιλ - 23 Φεβρουαρίου 2022
Το Century Casinos πρόκειται να αγοράσει το 50 τοις εκατό του Smooth Bourbon και το 100 τοις εκατό του Nugget Casino Resort από τη Marnell Gaming για 195 εκατομμύρια δολάρια. Η εταιρεία θα έχει επίσης μια πενταετή επιλογή να αγοράσει το υπόλοιπο 50 τοις εκατό της PropCo για 105 εκατομμύρια δολάρια συν δύο τοις εκατό ετησίως.
Η εταιρεία θα αγοράσει το 50 τοις εκατό της συμμετοχής της στην PropCo για 95 εκατομμύρια δολάρια, που αντιπροσωπεύει ποσοστό κεφαλαιοποίησης 7.9 τοις εκατό με βάση τους προκαταρκτικούς αριθμούς του 2021. Η PropCo κατέχει τη γη και το κτήριο που βρίσκεται κάτω από το Nugget και θα συνάψει μίσθωση του ακινήτου στην OpCo για ετήσιο μίσθωμα 15 εκατομμυρίων δολαρίων. Μετά τις απαιτούμενες εγκρίσεις από την Επιτροπή Παιγνίων της Νεβάδα, η Εταιρεία θα αγοράσει το 100 τοις εκατό της OpCo για 100 εκατομμύρια δολάρια.
Σε σχέση με την εξαγορά, η Goldman Sachs Bank USA έχει παράσχει επιστολή δέσμευσης για 350 εκατ. δολάρια σε χρηματοδότηση δανείου με εγγύηση υψηλής διάρκειας για να υποστηρίξει την εξαγορά, να αναχρηματοδοτήσει το υπάρχον χρέος των Century Casinos και για γενικούς εταιρικούς σκοπούς και μια ανακυκλούμενη πιστωτική διευκόλυνση 30 εκατομμυρίων δολαρίων. Σε pro forma βάση κατά την εξαγορά της OpCo, η Εταιρεία αναμένει ότι η καθαρή μόχλευση θα είναι περίπου 3.0x.
«Ψάχναμε να εισέλθουμε στην αγορά του Reno εδώ και πολύ καιρό και πιστεύουμε ότι το Nugget ταιριάζει απόλυτα στο χαρτοφυλάκιό μας. Ανυπομονούμε να καλωσορίσουμε τη μεγάλη ομάδα στα καζίνο Nugget to Century», παρατήρησαν οι Erwin Haitzmann και Peter Hoetzinger, Co-Chief Executive Officers των Century Casinos. «Πιστεύουμε ότι υπάρχουν πολλά θετικά σε αυτή τη συναλλαγή και ότι εντοπίσαμε ορισμένους τομείς βελτίωσης για να συνεχίσουμε την ανάπτυξη του Nugget. Αναμένουμε από το Nugget να ενσωματωθεί απρόσκοπτα και να παρέχει πρόσθετες συνέργειες για το χαρτοφυλάκιο των ΗΠΑ των Century Casinos», κατέληξαν.
Το Nugget Casino Resort βρίσκεται στο Sparks της Νεβάδα, σε βολική τοποθεσία στην Interstate 80 με εύκολη πρόσβαση από το Διεθνές Αεροδρόμιο Reno-Tahoe (περίπου τρία μίλια). Το θέρετρο με πλήρεις υπηρεσίες περιλαμβάνει έναν μεγάλο όροφο τυχερών παιχνιδιών, δύο πύργους ξενοδοχείων, 110,000 τετραγωνικά πόδια συνεδριακού χώρου, ένα υπαίθριο αμφιθέατρο 8,555 θέσεων, μια μεγάλη ποικιλία από χαλαρές και εκλεκτές επιλογές για φαγητό, καθώς και πολλά μπαρ και σαλόνια στις εγκαταστάσεις, και ένα Γκαράζ 5 ορόφων 1,200 θέσεων και επιπλέον 1,272 θέσεις στάθμευσης. Το ακίνητο αποτελείται από 50,200 τετραγωνικά πόδια καζίνο, 859 κουλοχέρηδες, 29 επιτραπέζια παιχνίδια, 1,382 δωμάτια ξενοδοχείου και επτά χώρους εστίασης. Το Nugget Casino Resort είχε καθαρά λειτουργικά έσοδα 100.4 εκατ. $ και προσαρμοσμένο EBITDA 32.8 εκατ. $ με βάση τα προκαταρκτικά αποτελέσματα για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2021.
Η περιοχή Reno-Sparks είναι διάσημη για τα καζίνο της, αλλά είναι επίσης γνωστή ως προορισμός για υπαίθρια αναψυχή, κοντά στη λίμνη Tahoe και πολλά χιονοδρομικά κέντρα. Έχει προσελκύσει κορυφαίες εταιρείες τεχνολογίας και κατασκευής, συμπεριλαμβανομένων των Google, Tesla, Switch, Amazon και Apple. Η οικονομία διαφοροποιείται σε μια ευρύτερη βάση που καλύπτει την υγειονομική περίθαλψη, τις επιχειρηματικές νεοφυείς επιχειρήσεις και τις βιομηχανίες που βασίζονται στην τεχνολογία, και η περιοχή έχει επί του παρόντος ποσοστό ανεργίας κάτω από 3%.
Με το κλείσιμο της εξαγοράς της OpCo, το χαρτοφυλάκιο της Εταιρείας στη Βόρεια Αμερική θα αυξηθεί σε 10 καζίνο που περιλαμβάνουν 6,700 μηχανές τυχερών παιχνιδιών και 140 επιτραπέζια παιχνίδια. Σε pro-forma βάση, η Εταιρεία αναμένει να δημιουργήσει το 94% του Προσαρμοσμένου EBITDA* από τα καζίνο της στη Βόρεια Αμερική.
Η συναλλαγή PropCo και η χρηματοδότηση αναμένεται να κλείσουν στις αρχές του δεύτερου τριμήνου του 2022. Η εξαγορά της OpCo αναμένεται να ολοκληρωθεί εντός ενός έτους μετά τη συναλλαγή της PropCo, με την επιφύλαξη των απαιτούμενων εγκρίσεων από την Επιτροπή Παιγνίων της Νεβάδα. Το κλείσιμο και των δύο συναλλαγών υπόκειται σε συνήθεις όρους κλεισίματος.
